Nervous About Crypto Taxes? Donate Your Profitable Holdings Instead
암호화폐 세금은 업계 전문가들에게도 혼란스러울 수 있습니다. 하지만 암호화 투자에 대한 세금을 납부해야 하는 것에 대해 혼란이 있었다면, 국세청이 1040 양식의 1면에 추가하면서 2020년에 변경되었습니다. 결과적으로, 많은 납세자들은 암호화폐 세금을 정확하게 신고하는 것에 대해 불안해하고 있습니다.
Adam Nash는 자선 기부 플랫폼인 Daffy.org 의 공동 설립자이자 CEO입니다.
SEC와 CFTC 사이에 암호화폐를 규제하는 방법에 대한 논쟁이 있을 수 있지만, IRS는 암호화폐를 주식, 채권 및 기타 자본 자산과 같은 것으로 취급하며, 대부분의 암호화폐 거래 유형은 과세 대상 이벤트입니다. 따라서 암호화폐를 매각, 전환, 지출, 수익 또는 지분을 보유한 경우에는 세무당국에 손익을 신고해야 합니다.
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불행히도 표준 1099(거래자에 대한 손익을 제출하는 형태를 대변하는 회계사)가 없다면, 많은 암호화폐 투자자들이 보유한 암호화폐에 대한 잠재적인 세금 문제에 대해 어느 정도 두려움과 불안을 갖는 것은 놀라운 일이 아닙니다. 게다가, 이제 국세청은 더 나은 자금 지원을 받고 있으며, 정직한 실수에 대한 처벌이 더 높게 느껴집니다.
하지만, 암호화폐 거래에 대한 세금 신고와 관련된 많은 문제들을 피할 수 있는 신뢰할 수 있고 법적인 방법이 있습니다: 자선 기부를 하는 것입니다.
1년 이상 가치가 오른 암호화폐를 운 좋게 보유하고 있다면 기부할 수 있습니다. 당신은 양도소득세를 내는 것에 대해 걱정할 필요가 없을 것이고 세법에서 가장 관대한 공제 혜택 중 하나를 얻을 것입니다.
암호화폐 및 세금의 이해
IRS 지침에 따라 암호화폐 및 기타 디지털 자산은 자산(주식 등)으로 분류되며 암호화폐 거래는 양도소득세가 부과됩니다. 가치가 상승하는 1년 미만 보유 암호화폐는 소득세와 동일한 세율인 단기 양도소득세가 적용됩니다. 한편, 가치가 상승하는 1년 이상 보유한 암호화폐는 일반적으로 낮은 세율을 제공하는 “장기”로 자격이 부여됩니다.
자산을 보유한 기간은 자산을 기부할 때 매우 중요합니다. IRS는 단기 보유 자산과 장기 보유 자산에 대해 매우 다른 규칙을 가지고 있습니다:
1년 미만의 암호화폐 기부: 암호화폐를 365일 미만 보유하면 국세청은 자산의 공정 시장 가치에서 자본 이득을 뺀 값으로 공제를 제한합니다. 따라서 보유한 지 1년이 채 되지 않은 주식이나 암호화폐 같은 자산을 기부하는 것은 거의 의미가 없습니다. 만약 그것이 당신의 구매 가격보다 낮다면, 당신은 자본 손실을 청구하는 것에 손해를 볼 것입니다. 만약 그것이 당신의 구매 가격보다 높으면, 당신은 이득의 가치를 잃게 됩니다.1년 이상 개최된 암호화폐 기부: 1년 이상 보유한 암호화폐를 적격 공익 자선단체에 기부하면 국세청은 기부가치를 당시 자산의 공정한 시장가치로 간주합니다. 당신이 지불한 가치가 아니라 현재 공정 시장 가치입니다.세금 공제 항목을 분류하면, 이것은 감사한 암호화폐를 기부하는 것이 납세자를 위한 돈과 자선 단체를 위한 더 많은 돈을 절약할 수 있다는 것을 의미합니다. 자선 공제는 세법에서 가장 관대한 것 중 하나로, 납세자들은 어떤 해에도 자산 기부금을 조정 총소득(AGI)의 30%까지 공제할 수 있습니다.
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심각한 절약
암호화폐와 세금에 관한 한, 때때로 사례는 이 간단한 전략이 어떻게 작동할 수 있는지 설명하는 데 도움이 될 수 있습니다. 연간 총소득(AGI)이 25만 달러로 조정된 부부가 2020년 2월 비트코인(BTC)을 1만 달러에 구입한 뒤 2023년 4월 3만 달러에 팔기로 했다고 상상해 보십시오.
캘리포니아와 같은 주에서는 25만 달러를 버는 부부가 캘리포니아 세금 9.3% 외에 장기 자본 이득에 대해 15% 연방 세금 범주에 포함되어 총 24.3%를 받을 수 있습니다. 그 커플은 BTC를 10,000달러에 구입한 다음 1년 이상 보유한 후 30,000달러에 팔았기 때문에 보고된 20,000달러의 이익에 대해 총 4,860달러의 세금을 내야 하며, 세후 이익은 15,140달러입니다.
물론, 그들은 판매 수익금을 자선단체에 기부함으로써 이 세금 고지서를 가볍게 할 수 있습니다. 부부는 총 소득세율이 33.3%(연방세 24%, 캘리포니아 주 9.3%)라고 가정하면 15,140달러의 현금 기부를 통해 5,041달러의 세금을 감면받을 수 있습니다.
하지만, 우리 부부와 그들이 직접 비트코인을 기부한다면 그 숫자들은 그들이 지지하는 자선 단체에 훨씬 더 좋습니다. 공정한 시장 가치가 30,000달러인 1 BTC를 자선단체에 기부하면 부부는 수입에서 30,000달러를 공제할 수 있습니다. 33.3%의 세율로 잠재적으로 9,990달러의 세금을 절약할 수 있습니다.
만약 그들이 비트코인을 팔았다면, 14,850달러의 자본 이득세가 발생했을 것입니다. 즉, 관대한 부부를 기부함으로써 (1) 더 큰 기부에 대한 세금 공제를 받고, (2) 비트코인의 가치 상승에 대해 자본 이득 세금을 지불할 필요가 없기 때문에 두 번 승리합니다.
자세히 보기: NFT는 어떻게 과세될 것인가요? IRS의 새로운 제안 지침 이해
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하지만 여기 놀라운 부분이 있습니다: 자선단체도 이겼습니다! 첫 번째 시나리오에서, 만약 그 커플이 수익금을 자선단체에 기부했다면, 그들은 판매 수익금인 15,140달러만 기부할 수 있었을 것입니다. 하지만, 두 번째 시나리오에서, 그 커플은 3만 달러 상당의 비트코인을 기부했습니다. 비영리 단체는 세금을 낼 필요가 없기 때문에 98.2% 더 많은 3만 달러의 혜택을 받습니다!
본 문서에 포함된 정보는 교육 목적으로만 제공되며 세금 조언으로 간주되어서는 안 됩니다. 모든 계산은 예시적인 것을 목적으로 하며 개별 세금 신고의 모든 잠재적 복잡성을 반영하는 것은 아닙니다. 구체적인 세금 상황을 평가하려면 세무 전문가와 상담하십시오.
(독일어)
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This year feels like the first time the U.S. government got serious about crypto, and with recent actions by the Securities and Exchange Commission (SEC), Commodity Futures Trading Commission (CFTC) and Internal Revenue Service (IRS), you can’t blame investors for feeling a little nervous when filing their 2022 returns.
Crypto taxes can be confusing, even for experts in the industry. But if there was any confusion about the need to pay taxes on your crypto investments, that changed in 2020 when the IRS added it to the front page of Form 1040. As a result, many taxpayers are anxious about making sure they report their crypto taxes correctly.
Adam Nash is the co-founder and CEO of Daffy.org, a platform for charitable donations.
While there may be some debate between the SEC and the CFTC on how to regulate crypto, the IRS treats cryptocurrencies like stocks, bonds and other capital assets – and most types of crypto transactions are taxable events. So if you sold, converted, spent, earned or staked crypto you’ll need to report your gains and losses to the tax authority.
Unfortunately, without a standard 1099 (accountant speak for the form where you submit gains and losses on traders), it’s not surprising that many crypto investors have some level of dread and anxiety about potential tax issues with the crypto they hold. Further, now the IRS is better funded, the penalty for even honest mistakes feels higher.
However, there is a reliable and legal way to avoid many of the issues related to filing taxes for crypto transactions: making charitable donations.
If you are fortunate enough to hold crypto that has appreciated in value for more than one year, you can donate it. You won’t need to worry about paying capital gains taxes and you’ll reap the benefits of one of the most generous deductions in the tax code.
Understanding crypto and taxes
As per the IRS guidelines, crypto and other digital assets are classified as property (like stock) and cryptocurrency transactions are subject to capital gains taxes. Crypto held for less than one year that appreciates in value is subject to the short-term capital gains tax, which is the same rate as income taxes. Meanwhile, crypto held for more than a year that appreciates in value would qualify as “long-term,” which generally offers lower tax rates.
The length of time you have held an asset is very important when it comes to donating assets. The IRS has very different rules for assets that have been held short-term vs. long-term:
- Donating crypto held less than a year: If you hold crypto for less than 365 days, then the IRS limits your deduction to the fair market value of the asset minus the capital gain. As a result, donating assets like stock or crypto that have been held for less than a year makes very little sense. If it is below your purchase price, you would lose out on claiming the capital loss. If it is above your purchase price, you lose out on the value of the gain.
- Donating crypto held more than a year: When you donate crypto that you have held for more than a year to a qualified public charity, the IRS considers the donation value to be the fair market value of the asset at the time. Not the value you paid for it – the current fair market value.
If you itemize your tax deductions, this means donating appreciated crypto can result in money saved for the taxpayer and more money for the charity. The charitable deduction is one of the most generous in the tax code, allowing taxpayers to deduct donations of assets up to 30% of their adjusted gross income (AGI) in any given year.
Serious savings
When it comes to crypto and taxes, sometimes an example can help illustrate how this simple strategy could work. Imagine a couple that has an adjusted gross income (AGI) of $250,000 per year who purchased a whole bitcoin (BTC) in February 2020 for $10,000, and then decided to sell it in April 2023 for $30,000.
In a state like California, a couple earning $250,000 might be in a 15% federal tax bracket for long-term capital gains in addition to a 9.3% California tax bracket, for a total of 24.3%. Since that couple purchased BTC at $10,000 and then sold it for $30,000 after holding it for more than a year, they would owe a total of $4,860 in taxes on a reported gain of $20,000, leaving them with an after-tax gain of $15,140.
Of course, they could lighten this tax bill by donating the proceeds of the sale to charity. The couple, assuming their total income tax rate is 33.3% (24% for federal tax and California’s 9.3% state tax rate), could make a cash donation of $15,140 to get a tax reduction of $5,041.
However, the numbers are much better for our couple and the charities they support if they donate the bitcoin directly. Donating 1 BTC with a fair market value of $30,000 to charity would allow the couple to deduct $30,000 off of their income. At their 33.3% tax rate, that would potentially save them $9,990 in taxes.
If they sold the bitcoin, it would have incurred a capital gains tax of $14,850. That means, by donating the generous couple wins twice because they (1) get a tax deduction for the larger donation, and (2) they never have to pay capital gains taxes on the appreciation of their bitcoin.
Read more: How Will NFTs Be Taxed? Understanding the IRS’ New Proposed Guidelines
But here is the amazing part: The charity wins too! In the first scenario, if the couple donated the proceeds to charity, they would have only been able to donate the proceeds of the sale: $15,140. However, in the second scenario, the couple donated a bitcoin worth $30,000. Since the not-for-profit organization does not have to pay taxes, they get the full benefit of that $30,000 – a 98.2% larger gift!
Please note that the information contained in this piece is for educational purposes only and should not be considered tax advice. Any calculations are intended to be illustrative and do not reflect all of the potential complexities of individual tax returns. To assess your specific tax situation, please consult with a tax professional.
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